2022年在終端需求不振、產(chǎn)業(yè)鏈庫存較高，疊加全球通脹、利率提升、國內(nèi)疫情導致經(jīng)濟放緩等多重不利因素影響下，半導體存儲行業(yè)邁入“寒冬”。
供應(yīng)端方面，自2020年疫情暴發(fā)以來，遠程辦公、網(wǎng)上教育、流媒體等應(yīng)用引爆對消費電子及云服務(wù)的需求增長，包括存儲芯片在內(nèi)的整個半導體行業(yè)在突如其來的需求推動以及“缺貨”的恐慌心理下，供應(yīng)鏈加速甚至加倍囤貨。
需求端方面，包括智能手機、PC等在內(nèi)的消費電子行業(yè)經(jīng)歷了前所未有的低谷。IDC數(shù)據(jù)顯示，2022全年，中國智能手機市場出貨量約2.86億臺，同比下降13.2%，為有記錄以來的最大降幅。下游市場需求萎靡，整體去庫存效果有限。
供需失衡促使整個內(nèi)存市場價格走低。CFM閃存市場數(shù)據(jù)顯示，2022年NAND Flash市場綜合價格指數(shù)下跌41%，DRAM市場綜合價格指數(shù)下跌35%。不過，展望2023年，存儲行業(yè)供過于求的格局有望改善。同時，隨著汽車智能化程度的加深，以及生成式Ai的橫空出世，有望給行業(yè)帶來正向助益。
存儲行業(yè)或?qū)⒂|底反彈
早前，居家辦公、網(wǎng)課學習等活動刺激了電子消費品需求的擴張，存儲行業(yè)逐漸出現(xiàn)“供過于求”的現(xiàn)象，隨著疫情結(jié)束，產(chǎn)量過剩也帶來價格下滑以及市場低迷的問題。
“過去幾年，半導體技術(shù)的創(chuàng)新、應(yīng)用的創(chuàng)新速度明顯放緩，加之市場刺激因素消失，提前消費等因素，市場出現(xiàn)了一個非常深度的下滑。”北京憶恒創(chuàng)源科技股份有限公司CEO張?zhí)分毖浴?/span>
深圳市時創(chuàng)意電子有限公司董事長倪黃忠也指出，“未來，就SSD市場發(fā)展趨勢來說肯定是下降的，像我們整個存儲記憶的市場，去年四季度和今年一季度都有一個大幅下跌，今年二季度肯定是會觸底的，但是反彈到何種程度，還有待市場檢驗?！?/span>
不過，從長遠來看，各方參與者對于未來的發(fā)展均保持了樂觀。
倪黃忠認為，“未來肯定是一路向好的狀態(tài)。不過二季度后要防止‘溫水煮青蛙式’的長期低位徘徊。”
張?zhí)芬舱J為，“從當前的市場情況來看，需要一定的時間來消化超前消費帶來的影響，隨著廠商開始去庫存化，庫存會回歸到一個比較合理的狀態(tài)，預計需要一到兩個季度的時間?！?/span>
張?zhí)愤€指出，“過去幾十年間，半導體行業(yè)，尤其是存儲行業(yè)，其實是一個強周期的產(chǎn)業(yè)，在供不應(yīng)求、供過于求之間反復循環(huán)，價格周期震蕩。2022價格下跌基本也符合這一規(guī)律。今年，我們看到有新的創(chuàng)新型技術(shù)出現(xiàn)，也非常看好今年國內(nèi)的市場需求，預計相較于去年，在出貨容量方面能夠有大約兩位數(shù)的增長?！?/span>
發(fā)力企業(yè)級與車規(guī)級市場
從應(yīng)用市場看，手機、PC、服務(wù)器依然是存儲的三大主力應(yīng)用市場。雖然手機、PC等市場下滑導致2022年以來的存儲芯片單價下跌，但江波龍高級副總裁、COO王景陽表示，價格下跌會導致終端消費者可以用同樣的價格買到更高容量的存儲產(chǎn)品。比如，同樣價位的手機，原先是128GB的現(xiàn)在可能升級到256GB，256GB的可能升級到512GB，雖然終端的出貨量可能沒有提升，甚至有些許下降，但整體來說，存儲量是增長的。
實際上，大容量存儲器的終端滲透率正不斷提升。其中，手機方面，中低端手機向128GB/256GB發(fā)展，高端手機向256GB/512GB/1TB發(fā)展，手機內(nèi)存也邁向10+GB，尤其是越來越多的中高端安卓手機搭載了12GB/16GB的LPDDR。在PC市場上，搭載1TB/2TB SSD的PC也在逐漸增多。反映到全球存儲容量規(guī)模上，2022年，全球NAND Flash容量增長6%至6100億GB，全球DRAM容量將增長2%至1900億GB。
此外，相較于消費類終端設(shè)備的頹勢，服務(wù)器領(lǐng)域則保持著強勁的增長。IDC數(shù)據(jù)顯示，中國整體服務(wù)器市場的未來五年復合增長率將達到12.7%，2025年中國整體服務(wù)器市場規(guī)模預計將達到424.7億美元。
王景陽表示，“我們在2020年就開始規(guī)劃研發(fā)企業(yè)級存儲，今年剛進入收獲期，雖然規(guī)模還不是很大，但成長性會非常好?！?/span>
除企業(yè)級存儲之外，隨著汽車智能化程度的加深，也為車規(guī)級存儲帶來市場機遇。據(jù)江波龍高級副總裁、CTO高喜春介紹，公司跟國內(nèi)主流車企都有業(yè)務(wù)合作，目前接近30家汽車廠商都有用到江波龍的產(chǎn)品。
但由于車規(guī)級對產(chǎn)品的要求比較高，因此其還存在一個漫長的認證、導入的過程，需要逐步地進入及滲透?！耙皇擒囕d產(chǎn)品對質(zhì)量要求很高，可靠性方面，通常汽車存儲產(chǎn)品的使用時間為5-10年；二是應(yīng)對環(huán)境的復雜性，比如高低溫，最高可到105℃，最低可達-40℃；三是需要符合車規(guī)AEC-Q100的可靠性標準?！备呦泊罕硎荆緩?019年開始布局車規(guī)級業(yè)務(wù)，經(jīng)過前期長時間的布局，公司對車規(guī)級業(yè)務(wù)未來的發(fā)展具備較強的信心。
人工智能有望助力行業(yè)復蘇
近年來，在數(shù)字經(jīng)濟、人工智能、云計算、大數(shù)據(jù)等需求的帶動下，中國存儲市場規(guī)模大幅提升，存儲容量明顯增長。
據(jù)華西證券研報顯示，中國擁有眾多的光纖系統(tǒng)、交換系統(tǒng)和大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)基地，國內(nèi)存儲行業(yè)正處于早期快速增長階段，未來，分布式存儲或?qū)⑷〈鷤鹘y(tǒng)存儲，存儲網(wǎng)絡(luò)高級控制器或許將會是國產(chǎn)企業(yè)的一個機遇。
同時，隨著ChatGPT的爆火，人工智能或?qū)⒂瓉砜焖侔l(fā)展，有望帶動存儲市場新的需求擴張。機構(gòu)認為，計算存儲是ChatGPT的重要基石。未來，人工智能的發(fā)展和數(shù)據(jù)存儲的進步將會是相輔相成的，數(shù)據(jù)存儲也必將成為人工智能時代重要的一環(huán)。
在張?zhí)房磥?，以iPhone為代表的智能手機，以及4G、5G等網(wǎng)絡(luò)技術(shù)應(yīng)用共同催生了移動互聯(lián)的時代，并成就了過去存儲市場繁榮的十年。而要想在下一個十年繼續(xù)實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)的真正繁榮，保持市場快速增長，則需要新的顛覆性應(yīng)用誕生，“ChatGPT的爆火，給人們帶來了無限遐想：它能不能像當年iPhone一樣，或者說像PC普及時一樣，催生又一個繁榮的十年?！?/span>
